核心竞争力的关键在于独有，其实质是不可替代和模仿。在央行严格执行从紧货币政策的环境下，面对宏观调控、信贷紧缩、次贷危机、资本市场波动、部分产业发展的不确定性增强的挑战，人们不禁要问，商业银行如何以差异化赢得市场空间？如何塑造商业银行个性化的品牌形象？如何打造商业银行独有的核心竞争力？
4月16日，国家统计局公布今年一季度经济数据之后，央行随即宣布自4月25日起上调存款准备金率0．5个百分点，存款准备金率达到16％。这是央行自去年以来第13次、今年以来第3次上调存款准备金率。在刚刚公布一季度经济数据之后就上调存款准备金率，体现了央行严格执行从紧货币政策的决心。而环环相扣收紧“流动性”的各项举措，也对商业银行形成持续升级的经营压力。
宏观调控、信贷紧缩、次贷危机、资本市场波动、部分产业发展的不确定性增强……自股改以来商业银行遭遇到最严峻的外部挑战。重压当前，如何应对？不难发现，“结构转型、多元经营”成为众多商业银行的共同选择。而当众多商业银行做出同一选择时，人们不免又提出另外一些疑问——紧缩考验下，如何以差异化赢得市场空间？如何塑造商业银行个性化的品牌形象？如何打造商业银行独有的核心竞争力？
厘清上述问题，必须首先明确，商业银行的核心竞争力究竟是什么？怎样体现？尤其是在当前从紧货币政策背景下，作为“产品+服务”类型的企业，商业银行应当如何定位并塑造自己的核心竞争力？
1990年，美国著名管理学者普拉哈德和哈默尔提出了核心竞争力的概念，他们认为，随着世界的发展变化，竞争加剧、产品生命周期缩短以及全球经济一体化的加强，企业的成功不再归功于短暂的或偶然的产品开发或灵机一动的市场战略，而是企业核心竞争力的外在表现。按照他们给出的定义，核心竞争力是能使公司为客户带来特殊利益的一种独有技能或技术。也就是说，核心竞争力必须是企业所特有的，并且是竞争对手难以模仿的，它不像材料、机器设备那样能在市场上购买到，而是难以转移或复制。这种难以模仿的能力可为企业带来超过平均水平的利润。
可见，核心竞争力的关键在于独有，其实质是不可替代和模仿。以上述标准来衡量，我们不难发现，国内银行业早已有意识地在某些领域打造其独有的竞争优势，并且已经形成一些“拳头产品”或“招牌服务”，如工行的综合服务、建行的住房金融、中行的海外金融。而今年以来多变的经济形势愈加推动商业银行加快构建核心竞争力的步伐。
而且，在既有业务领域内精耕细作，塑造独有优势，意即“人有我优”是核心竞争力应有的题中之义。应对紧缩预期，商业银行需要根据对市场的自我判断进行相应业务调整。而这种调整如果能相机而动，便有利于赢得市场先机进而形成竞争优势。可以发现，在本轮宏观调控过程中，包括工行、建行在内的一批商业银行便力图通过业务调整化挑战为机遇。
近年来，工行一直在执行“总量控制、有进有退、优化结构”的信贷策略，不断完善与国家产业政策相衔接的信贷政策。几年前工行就制定了20多个行业的信贷政策，把企业分为积极进入类、限制进入类、禁止进入类。工行较早明确了对那些高污染、高能耗企业，那些与国家产业政策不符合的企业应采取的信贷政策。通过不断调整信贷结构，工行在主动防范可能出现的行业或企业违约风险方面已经做了不少工作。
因其传统优势，建行在基础设施建设贷款和个人房地产按揭贷款领域向来都是龙头老大，后者的市场占有率超过20％。但房地产业一直是宏观调控、信贷紧缩的重点对象。面对市场的新变化，建行有所选择地退出了部分房地产开发贷款。最近三年，房地产开发贷款在建行整个公司贷款中的比重一直在下降，目前份额已经比较低。此外，建行对产能过剩、高耗能、高污染的行业提高准入门槛直至拒绝授信，将新增贷款主要集中于行业龙头企业和优质客户，2007年末全行A级及以上的公司类客户贷款占比达到88.61%.在当前多变的经济形势下，商业银行更加看重拓展新利润增长点的作用。比如建行，拓展新业务主要确定了三个着力点。首先是基础设施建设。今年发生的雨雪冰冻灾害破坏了原有的道路、电网，灾后重建需要相当数量的资金投入。第二个新增长点是小企业。2007年建行小企业贷款新增314亿元，增幅达16.3％。第三个新增长点是农村地区的金融业务，特别是已经基本上实现了工业化和城市化的农村地区。
紧缩预期下，综合化经营成为众多商业银行的共同选择。岁末年初，几家由商业银行发起成立的金融租赁公司、私人银行相继挂牌开张。强调发展零售业务、看重新兴业务、加大非利差收入占比、加快拓展海外业务……商业银行确定了较为相近的转型路径。
然而，值得人们关注的是，不论是“调整”亦或“转型”，商业银行选择的道路似乎都存在一定程度的趋同。当前，掘金小企业、掘金个贷、掘金新农村建设已成为多家商业银行的共同目标。而“综合化经营”更成为众多商业银行的共同诉求。当然，面对相同的市场变动采取相似的发展战略有其必然之处。但如果没有各自清晰的定位，结果就容易造成商业银行的狭路相逢、千军万马过独木桥的激烈竞争局面。因此，以战略调整为契机，从紧政策下，商业银行将之作为提升核心竞争力的一个机遇，不能不说眼光远大，正逢其时，而寻找出各自的“核心之独”，那更是一个考验。
责任编辑：陈志红
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